杠杆期货是一种金融衍生品，允许投资者使用杠杆交易期货合约。杠杆是指使用借入资金来放大投资的金额， مما يسمح للمتداولين بالمضاربة على تحركات أسعار عقود الآجلة باستخدام جزء بسيط من رأس المال المطلوب عادةً.

كيف تعمل العقود الآجلة ذات الرافعة المالية؟

تتيح العقود الآجلة ذات الرافعة المالية للمتداولين تكبير أرباحهم وخسائرهم المحتملة. على سبيل المثال، إذا وافق متداول على عقد عقد آجل بقيمة 100000 دولار أمريكي باستخدام رافعة مالية قدرها 10:1، فلن يضطر المتداول إلا لوضع 10000 دولار أمريكي كضمان. هذا يعني أن المتداول لديه الآن إمكانية التحكم في عقد بقيمة 100000 دولار أمريكي بـ 10000 دولار أمريكي فقط.

أنواع العقود الآجلة ذات الرافعة المالية

هناك نوعان رئيسيان من العقود الآجلة ذات الرافعة المالية:

• عقود الآجلة المقترضة: هذه هي العقود الآجلة الأكثر شيوعًا وهي مناسبة للمتداولين الذين يتوقعون حدوث تحركات كبيرة في الأسعار. تسمح هذه العقود للمتداولين بفتح مركز تداول كبير في مقابل مبلغ صغير من رأس المال.
• عقود خيارات الرافعة المالية: هذه عقود آجلة تمنح المتداولين الحق، ولكن ليس الالتزام، بشراء أو بيع أصل أساسي بسعر محدد في تاريخ محدد. تسمح هذه العقود للمتداولين بالمحدودية المخاطر المحتملة مع الاستمرار في الاستفادة من استخدام الرافعة المالية.

ر فوائد العقود الآجلة ذات الرافعة المالية

تقدم العقود الآجلة ذات الرافعة المالية عددًا من الفوائد للمتداولين، بما في ذلك:

• إمكانية زيادة الأرباح: يمكن أن تؤدي مضاعفة رأس المال إلى زيادة أرباح المتداولين إذا تحركت الأسعار لصالحهم.
• تداول الأسواق الهابطة: يمكن استخدام العقود الآجلة ذات الرافعة المالية في كل من الأسواق الصاعدة والهابطة. يمكن للمتداولين استخدام الرافعة المالية للمراهنة على انخفاض أسعار الأصول.
• السيطرة على رأس المال: تتطلب العقود الآجلة ذات الرافعة المالية رأس مال ضمان أقل، مما يسمح للمتداولين بالتحكم في عقود أكبر بقيمة رأس مال أصغر.

مخاطر العقود الآجلة ذات الرافعة المالية

مثل الأم صلات المالية الأخرى، تأتي العقود الآجلة ذات الرافعة المالية معها مخاطر:

• زيادة الخسائر: يمكن أن تؤدي مضاعفة رأس المال أيضًا إلى تضخيم الخسائر إذا تحركت الأسعار ضد المتداول.
• دعوات الهامش: قد يطلب من المتداولين المساهمة بمزيد من الأموال إذا انخفضت قيمة الأصل الأساسي. الفشل عن هذه ال نداءات الهامش سيؤدي إلى إغلاق المركز بخسارة.
• التقلب الشديد: تعتبر العقود الآجلة ذات الرافعة المالية أكثر تقلبًا من العقود الآجلة التقليدية. التغييرات الصغيرة في سعر الأصل الأساسي يمكن أن تؤدي إلى تضخيم كبير في أرباح أو خسائر المتداولين.

من يجب عليه تداول العقود الآجلة ذات الرافعة المالية؟

لا تعد العقود الآجلة ذات الرافعة المالية مناسبة لكل المتداولين. يجب على المتداولين الذين يفكرون في تداول العقود الآجلة ذات الرافعة المالية أن يكونوا على دراية بالمخاطر المرتبطة بها ويكون لديهم فهم جيد للأسواق المالية. بالإضافة إلى ذلك، يجب أن تكون لديهم استراتيجية لإدارة المخاطر وأن تكونوا مستعدين لتكبد خسائر.

ملخص

العقود الآجلة ذات الرافعة المالية هي أداة يمكن أن تكون مفيدة للم تداولين الذين لديهم فهم جيد للأسواق المالية والذين يتمتعون بتسامح مرتفع للمخاطر. ومع ذلك، من المهم إدراك المخاطر المرتبطة بالعقود الآجلة ذات الرافعة المالية واستخدامها بحكمة.